借款年化率多少是合法 /民间借贷多少利息受法律保护

《最高人民法院关于审理民间借贷案件适用法律若干问题的规定》（以下简称“新《规定》”）这个政策一出，在行业内翻起了一阵旋风，意味着高利贷真的完了！。新《规定》已经实施了，在朋友圈抱怨也无济于事，民间借贷在面对新《规定》时如何能够立足？民间借贷利率司法保护上限迎来大范围调整，年利率24%、36%的“两线三区”原则也将成为历史新规政策并给出一些可行的建议！

01

15.4%，较过去的24%和36%大幅下降

新《规定》条例：

以中国人民银行授权全国银行间同业拆借中心每月20日发布的一年期贷款市场报价利率（LPR）的4倍为标准确定民间借贷利率的司法保护上限，取代原《规定》中“以24%和36%为基准的两线三区”的规定，大幅度降低民间借贷利率的司法保护上限，促进民间借贷利率逐步与我国经济社会发展的实际水平相适应。以2020年7月20日发布的一年期贷款市场报价利率 3.85%的4倍计算为例，民间借贷利率的司法保护上限为15.4%,相较于过去的24%和36%有较大幅度的下降。

政策解读：

1、15.4%是怎么来的？

以2020年7月20日发布的一年期贷款市场报价率是3.85%的4倍计算，就是3.85%*4=15.4%。

2、民间借贷利率最高上限为15.4%，超过就属于高利贷！

这个是什么意思呢？就是你有朋友找你借钱，说是月息2%，也就是借10万每个月给2000的利息。但是从这个新《规定》实行后，这2000的利息可以不给你看，每个月只给1283。超过的部分就算高利贷了，肯定是违法的。

02 花呗、借呗、信用卡属于高利贷？

新《规定》条例：

本规定所称的民间借贷，是指自然人、法人和非法人组织之间进行资金融通的行为。经金融监管部门批准设立的从事贷款业务的金融机构及其分支机构，因发放贷款等相关金融业务引发的纠纷，不适用本规定。

更多法律咨询欢迎下载车贷在线app了解

这个是借呗的界面，这个明显是年化高于15.4%，那是不是就意味着是高利贷了？这个对《政策》存在一个很重要的误解，很多人把这个《规定》视为四海皆为准的红线。其实在规定中的本规定所称的民间借贷，是指自然人、法人和非法人组织之间进行资金融通的行为。经金融监管部门批准设立的从事贷款业务的金融机构及其分支机构，因发放贷款等相关金融业务引发的纠纷，不适用本规定。

所以目前信用卡是属于金融监管部门批准设立的从事贷款业务的金融机构及其分支机构，并不在此《规定》的范围内。但是我们要清楚，国家制定了这样一个政策，认为年化超过“15.4%”就属于高利贷了，虽然没有对持拍金融机构有明确的限制，这也是一种警告，所以这一政策出台对金融机构也是有同样的影响！

03 未依法取得放贷资格的不得放贷营利

新《规定》条例：

未依法取得放贷资格的出借人，以营利为目的向社会不特定对象提供借款的应当认定无效。

政策解读：

按照《规定》，民间借贷是指自然人、法人和非法人组织之间进行资金融通的行为。经金融监管部门批准设立的从事贷款业务的金融机构及其分支机构，因发放贷款等相关金融业务引发的纠纷，不适用本规定。

有一种观点认为，《规定》对银行、消费金融、小额贷款公司等持牌金融机构不适用，助贷机构本身并不放贷，也并不提供个体与个体之间的网络借贷信息撮合服务，因此，不在《规定》所说的民间借贷的范畴。

但是自2005年人民银行开启小贷公司试点以来，小额贷款公司的监管身份一直不明，并没有纳入发放金融业务许可证的范畴，而是交由地方金融办(局)负责监管，即小贷公司并非持牌金融机构，属于民间金融的创新组织，适用于民间借贷的司法解释。从文件可以看出，国家层面有意大幅度降低借款利率，降低小微企业和个人融资成本，此外，该政策也有意清退一些职业放贷人，净化信贷市场！

04  在新《规定》发布生效之前的超过15.4%的是否可以不还了？

这可能是最多人，特别是利益相关者最为关心的问题，对于这一问题的答案，最高法在新规中没有提及，不知道后来是否有专门文件说明。

如果从法律原则和以往实施法律法规实施的经验来看，在新规实施之前已经签订的民间借贷协议，本金肯定是要还的，利息费用只要不高于24%，15.4%-24%这部分也是要还的。具体的话也可以协商处理。

05 新《规定》下部分条款的模糊定义

1、此次的新《规定》中，有一个隐藏的很关键的信息，不容忽视。那就是年化利率的定义！最高法此次发布内容的借款利率计算方式并未明确是APR(年化利率，即名义利率)还是IRR(内部收益率，即真实利率)。相同借款1年期，以两种计算方式计算，APR将可能会比IRR低出将近10%。

此前司法判决主要采用APR。如果按照APR计算，那么此次调整对民间借贷机构影响不大，绝大部分机构都能满足此利率。但如果按照IRR计算，则大部分民间借贷机构无法满足该要求，将无法生存。

2、本次新规还有一点非常重要，那就是新增的第十二条第三项“未依法取得放贷资格的出借人，以营利为目的向社会不特定对象提供借款的”应当认定合同无效。从这一描述中，我们可以看出，没有获得放贷资格只是不能向社会不特定对象提供借贷，但是特定对象还是可以的。

“举个例子，你缺钱，跟你邻居借了3万块，约定1分息，你邻居没有放贷资格，但是你属于特定对象，这个借贷关系是成立的。”

所以，第十二条第三项针对的是那些没有放贷资格，又到处广告宣传的出借人，这些人的借贷不管利率多少，都不受法律保护。

06 政策已定，应该怎样应对？

关于大幅度降低民间借贷利率的司法保护上限的原因，最高人民法院审判委员会副部级专职委员贺小荣公开表示，一是经济社会发展的客观要求，二是规范民间贷活动的客观需要，三是确保民间借贷平稳健康发展的需要。四是推动利率市场化改革的必然要求，五是统一司法裁判标准的现实需求。

建议现在的一些贷款类业务为主的企业采取以下的一些措施，适应政策的变化。

1、尽量降低企业成本，提高效率，适应新规则下发展。

2、中介机构可以去代理持牌机构金融产品，去渠道化，逐渐打造自营体系走向助贷机构。

3、躬身入局，深耕某一个垂直领域，用专业能力降低风险成本。

4、企业转型到其他金融行业，例如融资租赁、融资担保、典当行等行业。

5、小贷公司可以挂靠有牌照的金融公司。

6、降低保护利率上限的范围是贷款类金融产品，融资租赁是不同于贷款类的金融业务，不受政策限制，融资租赁产品灵活的特性再次显现。

最后结合最近两年的国家政策可以看出，对于纯金融类的业务，国家政策管控会越来越严格、越来越规范，在严格规范的环境下更适合银行等大型金融机构生存，一些中小金融机构将迎来生死存亡的时刻。国家对于民间借贷的严管，其实是融资租赁、融资担保、小额贷款、典当行等行业的一个发展机遇。尤其汽车融资租赁行业机会更大，汽车作为仅次于房地产的第二大产业，现在汽车贷款渗透率已经饱和，下一步必然是汽车融资租赁的发展良机.